Во всем виноваты деривативы |
Автор: q-trader |
25.10.2011 18:35 |
«Мы сейчас в бредовой ситуации …деривативы вышли из-под контроля. И это добавляет еще больше волатильности и непредсказуемости рынкам», – говорит управляющий директор Franklin Templeton Investments Марк Мобиус. В частности, Мобиус уверяет, что долговой кризис в Европе усугубляется наличием кредитно-дефолтных свопов (CDS), позиции по которым в некоторых случаях больше самого долга. В случае падения стоимости облигаций потери эмитентов свопов – банков, хедж-фондов – будут весьма высоки. По данным Мобиуса, общий объем деривативов сейчас можно оценить в $600 трлн, что «в 10 раз больше, чем мировой ВВП». Марк Мобиус предлагает сделать рынок производных инструментов более открытым и регулируемым. «Во-первых, должен быть листинг деривативов. Во-вторых, нужна их стандартизация», – говорит он. Пока некоторые производные настолько сложны, что оценить их риски практически невозможно, считает Мобиус. q-trader, по материалам блога Андрея Вырковского на forbes.ru |
Комментарии
q-trader
Руслан
EVVA
Харита
q-trader